2024.09.09
■ 康方生物今天在2024年世界肺癌大會(WCLC)上發布了HARMONi-2的臨床數據。
■ 在主要臨床亞組（即TPS≥50%、TPS1-49%、sq NSCLC 和非sq NSCLC 組）的一線aNSCLC 治療中，依沃西（ivnoescimab）的表現優于帕博利珠單抗（pembrolizumab）。
■ 由于依沃西的臨床效果優于帕博利珠單抗，我們上調了依沃西自27財年開始的海外市場收入預測。
■ 我們重申康方生物的「增持」評級，貼現現金流目標價上調至62.61港元（假設WACC為10.7%，永續增長率為3%）。
